ЧТО ВЫГОДНЕЕ В 2025: БАНКОВСКИЙ ВКЛАД ИЛИ АПАРТАМЕНТЫ В АПАРТ-ОТЕЛЕ
Когда речь заходит о том, как сохранить и приумножить деньги, каждый из нас задумывается: куда вложить собственные денежные средства? Этот вопрос особенно волнует людей старшего поколения, включая пенсионеров, которые ищут стабильный источник дохода после завершения трудовой деятельности. Сегодня, 22 февраля 2025 года, многие стоят перед выбором: спрятать деньги в срочные вклады или инвестировать недвижимость, например, в апарт-отель? Давайте разберемся, что надежнее и выгоднее в долгосрочной перспективе — на 10, 20 или даже 30 лет вперед.
Сравнение доходности вклада и студии в апарт-отеле
В современных экономических реалиях вопрос сохранения и приумножения капитала становится особенно актуальным. Многие инвесторы задаются выбором между традиционными банковскими депозитами и инвестициями в коммерческую недвижимость, такую как номер в отеле.
В современных экономических реалиях вопрос сохранения и приумножения капитала становится особенно актуальным. Многие инвесторы задаются выбором между традиционными банковскими депозитами и инвестициями в коммерческую недвижимость, такую как номер в отеле.
В октябре 2024 года Центральный банк России повысил ключевую ставку до 21% годовых, что привело к увеличению процентных ставок по срочным вкладам в ведущих банках страны. Однако важно учитывать, что высокая ключевая ставка является временной мерой, направленной на борьбу с инфляцией, и в долгосрочной перспективе ожидается ее снижение.
Доходность банковского вклада: что было и что будет?
Сейчас срочные вклады в топ-10 банков России предлагают заманчивые 19–24% годовых (banki.ru, февраль 2025). Но насколько это устойчиво? Важно понимать, что это непостоянное явление. Исторически сложилось так, что средняя доходность банковских вкладов за последние 10 лет не превышала 8–10% годовых. Давайте посмотрим на историю ключевой ставки ЦБ РФ, от которой зависят процентные ставки по вкладам (cbr.ru). Статистика, которую нельзя оспорить, и это весомый аргумент:
История показывает: рост ставок на протяжении 12-ти лет длится 6–8 месяцев, а затем следует спад — от 1 до 7 лет. Средняя ставка по вкладам в топ-10 банков сейчас 19–20% (banki.ru, февраль 2025), но исторически она падала до 5-8% в спокойные годы. Реальная доходность вкладов падает из-за инфляции (6-7% в 2025 году).
Согласно прогнозам Банка России, средняя ключевая ставка в 2025 году составит 17–20% годовых, в 2026 году — 12-13% годовых, а в 2027 году вернется к нейтральному диапазону 7,5-8,5% годовых. Это означает, что процентные ставки по банковским вкладам будут постепенно снижаться вместе с уменьшением ключевой ставки.
Вывод: сейчас срочные вклады кажутся привлекательными, но через 5–10 лет доходность упадет, и деньги будут лишь слегка опережать инфляцию.
- 2013: 5,5% — спокойный год, низкие ставки.
- 2014: резкий скачок до 17% из-за кризиса, рост длился 6 месяцев, затем спад до 10% к 2016 году.
- 2015–2016: снижение до 10–11% (спад на 1,5 года).
- 2017–2018: 7,25–7,75% — относительно низкие ставки (спад около 2 лет).
- 2019–2020: падение минимума до 4,25% (минимум за десятилетие, спад на 1,5 года) — инвестиционные вклады давали 4–5%.
- 2021–2022: пик роста до 20% из-за санкций (рост на 8 месяцев, затем снова спад до 12% к 2023 году).
- 2023–2024: колебания 7–21%
- 2025: текущая ставка 21%, прогноз на конец года — 15–17% (РБК, 29.12.24).
История показывает: рост ставок на протяжении 12-ти лет длится 6–8 месяцев, а затем следует спад — от 1 до 7 лет. Средняя ставка по вкладам в топ-10 банков сейчас 19–20% (banki.ru, февраль 2025), но исторически она падала до 5-8% в спокойные годы. Реальная доходность вкладов падает из-за инфляции (6-7% в 2025 году).
Согласно прогнозам Банка России, средняя ключевая ставка в 2025 году составит 17–20% годовых, в 2026 году — 12-13% годовых, а в 2027 году вернется к нейтральному диапазону 7,5-8,5% годовых. Это означает, что процентные ставки по банковским вкладам будут постепенно снижаться вместе с уменьшением ключевой ставки.
Вывод: сейчас срочные вклады кажутся привлекательными, но через 5–10 лет доходность упадет, и деньги будут лишь слегка опережать инфляцию.
Доходность апаратаментов в апарт-отеле
Компания Inreit предлагает инвесторам номера в апарт-отелях с ожидаемой доходностью от 10% до 20% годовых (ИнРейт). Например, апарт-отель 4* на Лиговском проспекте, 29 в Санкт-Петербурге, введенный в эксплуатацию в ноябре 2022 года, демонстрирует доходность 12,97% годовых. Апарт-отель 3* на улице Большая Подьяческая, 19, введенный в эксплуатацию в 2021 году, обеспечивает доходность 19% годовых.
Наши апарт-отели в Москве и СПб приносят 10–20% годовых. Компания Инрейт, работающая с 2016 года, предлагает студии в историческом центре с гарантированным доходом до 200 тыс. руб./мес. Почему это работает? Цены на недвижимость растут.
По данным IRN.ru, Fedstat.ru и Rosstat.gov.ru:
Пример: вы вложили 5 млн руб. в апарт-отель. Средняя доходность — 15% (750 тыс. руб./год). Плюс рост стоимости актива — через 10 лет студия отеля может стоить 8–9 млн руб. Это профессиональный доход без головной боли, ведь управляющая компания берет на себя всё: от рекламы до покупки средств для ухода. А вы просто получаете пассивный доход 1 раз в месяц и видите все отчеты управляющей компании.
Наши апарт-отели в Москве и СПб приносят 10–20% годовых. Компания Инрейт, работающая с 2016 года, предлагает студии в историческом центре с гарантированным доходом до 200 тыс. руб./мес. Почему это работает? Цены на недвижимость растут.
По данным IRN.ru, Fedstat.ru и Rosstat.gov.ru:
- 2013: Москва — 150 тыс. руб./м², СПб — 90 тыс. руб./м².
- 2018: Москва — 200 тыс. руб./м² (+33%), СПб — 120 тыс. руб./м² (+33%).
- 2023: Москва — 300 тыс. руб./м² (+50% за 5 лет), СПб — 180 тыс. руб./м² (+50%).
- 2025 (февраль): Москва — 330 тыс. руб./м² (+10% за 2 года), СПб — 200 тыс. руб./м² (+11%).
Пример: вы вложили 5 млн руб. в апарт-отель. Средняя доходность — 15% (750 тыс. руб./год). Плюс рост стоимости актива — через 10 лет студия отеля может стоить 8–9 млн руб. Это профессиональный доход без головной боли, ведь управляющая компания берет на себя всё: от рекламы до покупки средств для ухода. А вы просто получаете пассивный доход 1 раз в месяц и видите все отчеты управляющей компании.
Что влияет на доходность апартаментов в отеле
Доходность апартов зависит от нескольких ключевых факторов:
- Местоположение. Все наши объекты расположены исключительно в исторических центрах Москвы и Санкт-Петербурга, где туристический поток стабилен круглый год. Загрузка номерного фонда достигает 80% в межсезонье и 98% в пиковые периоды.
- Управление. Профессиональная управляющая компания обеспечивает бесперебойную заполняемость и работу объектов, что положительно сказывается на доходности инвестора.
Первоначальные и дополнительные затраты
Инвестиции в недвижимость требуют большего первоначального капитала, но компенсируются более высокой доходностью и возможностью увеличения стоимости актива. При этом мы работаем только с наличными средствами.
Сумма вложений
Расходы на содержание
Инвестиции в недвижимость требуют большего первоначального капитала, но компенсируются более высокой доходностью и возможностью увеличения стоимости актива. При этом мы работаем только с наличными средствами.
Сумма вложений
- Банковский вклад: от 10 тыс. руб., страховой депозит до 1,4 млн руб. гарантирует возмещение средств в случае банкротства банка.
- Апарт-отель: от 5 млн руб. за наличные средств.
Расходы на содержание
- Вклад: никаких расходов, но доход облагается НДФЛ 13% (на февраль 2025 года необходимы оплатить налог на годовой доход со вклада сверх 210 000 рублей).
- Апарт-отель: 2-3% на куплю-продажу, коммунальные платежи и налоги покрываются арендой. Управляющая компания обеспечивает средства размещения.
Риски и стабильность инвестиций
Риски вкладов
Главный риск — падение процентных ставок и инфляция. В 2018 году (31 января 2018) ставки были 7,5%, а к 2020 упали до 4,5%. Прогноз на 2026 год — 8–10%. По прогнозам экспертов, реальная доходность вкладов снизится до 5–8% уже в ближайшие годы.
Риски апарт-отелей
Колебания спроса минимальны в центре Москвы и СПб (загрузка 80–98%, NSP). Конкуренция не проблема — Инрейт выбирает локации с высоким потоком туристов круглый год. Наши объекты имеют ограниченный номерной фонд (до 100 номеров), что обеспечивает заполняемость отеля и отсутствие простоя.
Гарантии
INREIT предлагает фиксированный доход на этапе раскрутки апарт-комплекса — 100 тыс. руб./мес., в условиях акции до 200 тыс. руб./мес., что выше ежемесячной выплаты по вкладам (в среднем 83 333 руб., Банки.ру).
Риски вкладов
Главный риск — падение процентных ставок и инфляция. В 2018 году (31 января 2018) ставки были 7,5%, а к 2020 упали до 4,5%. Прогноз на 2026 год — 8–10%. По прогнозам экспертов, реальная доходность вкладов снизится до 5–8% уже в ближайшие годы.
Риски апарт-отелей
Колебания спроса минимальны в центре Москвы и СПб (загрузка 80–98%, NSP). Конкуренция не проблема — Инрейт выбирает локации с высоким потоком туристов круглый год. Наши объекты имеют ограниченный номерной фонд (до 100 номеров), что обеспечивает заполняемость отеля и отсутствие простоя.
Гарантии
INREIT предлагает фиксированный доход на этапе раскрутки апарт-комплекса — 100 тыс. руб./мес., в условиях акции до 200 тыс. руб./мес., что выше ежемесячной выплаты по вкладам (в среднем 83 333 руб., Банки.ру).
Управление и время для получения дохода
Пассивный доход от вклада
Вклады — это просто: внести депозит и ждать процентов. Но доход ограничен ставками ЦБ, в некоторых вкладах ставка в процессе срока может быть изменена и нужно платить налог с дохода от вклада.
Управление апартаментами
С Инрейт вы не занимаетесь сдачей номера отеля (апартамента), уборкой, комплектацией, заменой испорченных вещей постояльцами, разборкой с соседями или рекламой — всё делает управляющая компания. Вы только получаете ежемесячный пассивный доход, даже в несезон. Управляющая компания всё берет на себя — от привлечения клиентов до покупки средств гигиены. А вы получаете месячный доход без головной боли.
Время выхода на доход
Пассивный доход от вклада
Вклады — это просто: внести депозит и ждать процентов. Но доход ограничен ставками ЦБ, в некоторых вкладах ставка в процессе срока может быть изменена и нужно платить налог с дохода от вклада.
Управление апартаментами
С Инрейт вы не занимаетесь сдачей номера отеля (апартамента), уборкой, комплектацией, заменой испорченных вещей постояльцами, разборкой с соседями или рекламой — всё делает управляющая компания. Вы только получаете ежемесячный пассивный доход, даже в несезон. Управляющая компания всё берет на себя — от привлечения клиентов до покупки средств гигиены. А вы получаете месячный доход без головной боли.
Время выхода на доход
- Вклад: проценты сразу или в конце срока.
- Апарт-отель: доход с первого месяца после сдачи объекта. Окупаемость — 3-5 лет (Инрейт), против 8-10 лет у конкурентов.
Перспективы на 2025 и далее
Прогнозы по вкладам
Ключевая ставка по прогнозам экспертов упадет до 15–17% к концу 2025 года (ЦБ РФ), а к 2026 — до 8%. Реальная доходность вкладов будет 5–8%.
Тенденции в апарт-отелях
Спрос на аренду растет: в Москве — 85-98%, в СПб — 70-95% (ЦИАН). Цены на недвижимость продолжат рост на 5–10% в год.
Прогнозы по вкладам
Ключевая ставка по прогнозам экспертов упадет до 15–17% к концу 2025 года (ЦБ РФ), а к 2026 — до 8%. Реальная доходность вкладов будет 5–8%.
Тенденции в апарт-отелях
Спрос на аренду растет: в Москве — 85-98%, в СПб — 70-95% (ЦИАН). Цены на недвижимость продолжат рост на 5–10% в год.
Часто задаваемые вопросы
- Когда рухнут ставки по вкладам? Мы не можем знать эту информацию наверняка, однако, анализируя мнения экспертов, самое популярное из них - снижение произойдет во второй половине 2025 года.
- Сколько приносит апарт-отель? 10–20% годовых с Инрейт, плюс рост стоимости, если вы захотите продать свой номер в отеле в будущем.
- Куда вложить деньги под проценты в 2025 году? Если нужна стабильность, доходность (в том числе и на пенсии и наследство детям) и защита от инфляции — апарт-отель. Недвижимость всегда была верным источником дополнительного дохода. Фондовой рынок, криптобиржы - самые высокодоходные способы приумножения капитала, однако, самые высокорисковые. Без специального обучения, навыков и знаний "вход" может обернуться потерей всех средств.
- В чем разница дохода и прибыли? Доход — это общая сумма денег, которую приносит инвестиция, а прибыль — это доход за вычетом всех расходов.
- Что значит чистая прибыль и маржинальность? Чистая прибыль — это сумма, оставшаяся после всех затрат. Маржинальность — это отношение чистой прибыли к выручке, измеряемое в процентах.
Подведем итоги
Срочные вклады хороши здесь и сейчас, но что дальше? Ставки падают, инфляция съедает доход. Получается, что вклады — это краткосрочная выгода. Апарт-отели — это не просто способ приумножить деньги, но и надежный актив на десятилетия, стабильность на 10-20-30 лет. Компания Инрейт с 2016 года помогает инвесторам получать доход от студий в историческом центре Москвы и Санкт-Петербурга. Хотите профессиональный доход и спокойную старость? Думаете о благополучии детей в будущем? Решаете, как оставить детям прекрасный прибыльный инструмент? Обращайтесь в Inreit за консультацией: https://inreit.ru/.
Срочные вклады хороши здесь и сейчас, но что дальше? Ставки падают, инфляция съедает доход. Получается, что вклады — это краткосрочная выгода. Апарт-отели — это не просто способ приумножить деньги, но и надежный актив на десятилетия, стабильность на 10-20-30 лет. Компания Инрейт с 2016 года помогает инвесторам получать доход от студий в историческом центре Москвы и Санкт-Петербурга. Хотите профессиональный доход и спокойную старость? Думаете о благополучии детей в будущем? Решаете, как оставить детям прекрасный прибыльный инструмент? Обращайтесь в Inreit за консультацией: https://inreit.ru/.